Trong bối cảnh căng thẳng của Chiến tranh Lạnh, có một lá thư từ Oleg Penkovsky (do Merab Ninidze thủ vai) gửi đến một cơ quan của Liên Xô, trong đó đề cập đến những mối lo ngại của ông về tình hình an toàn thế giới và nỗi sợ hãi về một cuộc chiến tranh hạt nhân. Chính vì vậy, Emily Donovan (do Rachel Brosnahan đóng) – một đại diện của CIA – đã quyết định tìm gặp điệp viên Dickie Franks (Angus Wright) của Mi6. Dickie là người đã lôi kéo một thương nhân người Anh tên là Greville Wynne (Benedict Cumberbatch) vào việc làm gián điệp cho họ.